الرهانات عالية!!! تواريخ حاسمة لمتداولي البيتكوين

عرض الأصل

10xResearch2024/08/08 03:58

By:Markus Thielen

بحث مؤسسي عن العملات المشفرة كتبه خبراء

👇1-14) العديد من مشتركي 10x Research باعوا البيتكوين في نطاق 64,000 إلى 68,000 دولار وهم الآن ينتظرون مستويات إعادة الدخول المواتية. كنا نتوقع كسرًا من نطاق البيتكوين 60,000-70,000 دولار، لكن لم يتم تحديد نطاق جديد، وربما أقل بكثير، بعد. الانخفاض الأخير جعلنا نتشوق للشراء، لكن اختبارنا العكسي لحركة الاثنين الكبيرة داخل اليوم اقترح الحذر.

👇2-14) تمت ملاحظة بيع إضافي من Jump Trading يوم الأربعاء (بالإضافة إلى الأحد/الاثنين)، حيث تولى مدير المخاطر السيطرة على المراكز وأظهر قلقًا أقل بشأن الأماكن التي سيتم ملء الأسعار فيها. يظل الضغط المستمر على التصفية من مختلف اللاعبين مصدر قلق كبير لإيثريوم.

👇3-14) بدلاً من اغتنام فرصة الانخفاض، شهدت صناديق تداول البيتكوين الفورية تدفقات خارجة مستمرة مؤخرًا، دون تدفقات كبيرة من العملات المستقرة. غياب المشترين خلال هذا الانخفاض مقلق ويثير مخاوف بشأن اتجاه السوق.

الرهانات عالية: صعودي > 57,000؟ وهبوطي < 55,000؟

👇4-14) لاحظنا بالأمس محاولة البيتكوين للارتداد ولكن أشرنا إلى المقاومة الكبيرة في نطاق 56,000-57,000 دولار، وهو حاجز أمام الارتفاع الذي أثارته تصريحات البنك المركزي الياباني. ومع ذلك، لم يضغط بنك اليابان على زر الإرجاع، بل فقط على زر "التوقف المؤقت"، حيث من المحتمل أن يرفعوا الأسعار مرة أخرى. رسالتنا الرئيسية أكدت أنه حتى إذا تجاوز السوق الضجة المحيطة بأخبار التجارة اليابانية، فإن خطر الهبوط على ناسداك لا يزال قائماً، وقد يشهد البيتكوين مزيدًا من الانخفاضات.

👇5-14) غالبًا ما تتمسك الأسواق بسرد واحد، مما يؤدي إلى إشارات مضللة بمجرد أن تتلاشى الأخبار الأولية (مثل تجارة بنك اليابان). دفعت تقارير الأرباح الأخيرة من شركات التكنولوجيا الأمريكية الكبرى المستثمرين إلى إعادة النظر في توقعاتهم.

تقييم. باعتبارها المحرك الرئيسي لعوائد الأسهم على مدى السنوات الماضية، فإن موسم الأرباح هذا له تداعيات على انخفاض أعمق في سوق الأسهم.

👇6-14) العديد من تقارير أرباح هذه الشركات كانت بحاجة إلى توضيح كيفية ترجمة استثماراتها الكبيرة في الذكاء الاصطناعي إلى أرباح مستقبلية. ستقوم NVIDIA، المحرك الرئيسي للسوق والمستفيد الرئيسي من الإنفاق على الذكاء الاصطناعي، بالإبلاغ عن أرباحها في 28 أغسطس. قد تؤدي الهوامش الأضعف، كما أشارت SMCI (-20% بعد الأرباح)، إلى دفع ناسداك إلى الانخفاض أكثر ما لم يتوقع المستثمرون ويتصرفوا بناءً على أي أخبار سلبية. كما أبلغت Google عن انخفاض بنسبة 5% في أعمالها الإعلانية على الشبكة، مما يشير إلى أن الشركات تتراجع عن الإنفاق الإعلاني.

👇7-14) تشير بيانات الائتمان الاستهلاكي الضعيفة في الولايات المتحدة، التي انخفضت من 11.3 مليار دولار إلى 8.9 مليار دولار (أقل من المتوقع 10 مليار دولار)، بشكل رئيسي إلى الديون السلبية النادرة لبطاقات الائتمان وارتفاع حالات التخلف عن السداد، إلى انهيار معدل الادخار الشخصي. هذا مهم للعملات المشفرة لأنه يشير إلى أن التحويل من العملات الورقية إلى العملات المشفرة سيظل مقيدًا بسبب المستهلكين الأمريكيين الذين استنفدوا.

👇8-14) يجب أن تأخذ المقارنات بين جولة البيتكوين الحالية وجولة الصعود في 2020/21 في الاعتبار شيكات التحفيز الخاصة بـ COVID التي غذت جنون التداول في GameStop والعملات المشفرة. الآن، جفت تلك الأموال، مما يشكل خطرًا على الاقتصاد الأمريكي الذي قد يؤثر على البيتكوين، خاصة العملات البديلة.

👇9-14) قد يتجاهل البعض زيادة بنسبة 0.50% في معدل البطالة في الولايات المتحدة فوق المتوسط المتحرك لمدة 12 شهرًا (قاعدة Sahm)، لكن من غير المرجح أن يؤدي انخفاض بنسبة 10% في سوق الأسهم إلى تحفيز موجة توظيف. من المحتمل أن يضيف ذلك إلى الاضطرابات في سوق العمل، خاصة مع عدم اليقين المحيط بالرئيس الأمريكي القادم، ترامب أو هاريس.

👇10-14) تاريخيًا، منذ عام 1900، هناك احتمال بنسبة 44% لحدوث ركود في الولايات المتحدة في السنة الأولى من رئاسة جديدة (2025). ومن ثم، فإن الحلقة المفرغة السلبية هي من اقتصاد ضعيف إلى أسعار أسهم أضعف وبيانات اقتصادية أضعف.

👇11-14) تصرفت الفيدرالية متأخرة جدًا على الرغم من انخفاض الإنفاق الاستهلاكي وتراجع إيرادات الإعلانات مما يشير إلى انخفاض التضخم. كما حذر في 3 أكتوبر، يجب على المستثمرين البيع بعد أول خفض في سعر الفائدة إذا كان مرتبطًا بنمو اقتصادي أضعف، وهو ما تؤكده تحليلات مؤشر ISM للتصنيع لدينا. قراءة ISM بالقرب من 42 (آخر قراءة كانت 46.8) ستشير إلى ركود واقتصاد ضعيف للرئيس القادم، مع تعزيز الناتج المحلي الإجمالي السابق مدفوعًا ببناء المخزون.

👇12-14) على الرغم من تقرير مؤشر أسعار المستهلكين في 14 أغسطس ومكالمة أرباح NVIDIA في 28 أغسطس، فإن إصدارات البيانات الرئيسية في 2 سبتمبر (ISM) و6 سبتمبر (سوق العمل) هي الأهم. سيكون خطاب رئيس الفيدرالية باول في جاكسون هول في 22-24 أغسطس واجتماع الفيدرالية في 18 سبتمبر محوريين في تحديد توقعات السوق.

👇13-14) على الرغم من التوقف في فك تجارة الحمل اليابانية، لا تزال حالة عدم اليقين الاقتصادي في الولايات المتحدة قائمة، مما يؤثر على قابلية التنبؤ بأرباح التكنولوجيا الأمريكية. توقفت جولة البيتكوين في 21 يوليو عندما انسحب بايدن، مما قلل من احتمالية فوز ترامب، مما زاد من عدم اليقين الانتخابي. بدون علامات واضحة على شراء مستثمري البيتكوين للانخفاض من خلال صناديق الاستثمار المتداولة أو التحويل من العملات الورقية إلى العملات المشفرة، قد يستقر البيتكوين في نطاق 50,000 إلى 60,000 دولار، مع نطاق أوسع من المخاطر بين 40,000 و60,000 دولار.

👇14-14) ستحدد نتائج الأحداث في تلك التواريخ الرئيسية

نطاق ساحة المعركة الجديد. حدد موعدك في التقويم….

ساحة المعركة الجديدة: من 50,000 دولار إلى 60,000 دولار؟ أم من 40,000 دولار إلى 60,000 دولار؟